Riesgo de crédito - Informe especial de Estabilidad Financiera - Septiembre 2024

Este informe especial analiza la exposición y el comportamiento del riesgo de crédito de los establecimientos de crédito (EC) con la última información disponible, con el objetivo de continuar con el monitoreo detallado sobre la evolución de la mora. De acuerdo con el análisis presentado en este Informe y en línea con el proceso de ajuste de la economía colombiana, el crédito total presenta tasas de crecimiento bajas (aún negativas en términos reales). Para agosto del presente año, la cartera se seguiría acelerando de acuerdo con la información semanal de las cuentas de balance. El comportamiento reciente de la cartera total responde principalmente a la aceleración de la cartera comercial y a las contribuciones positivas de la cartera de vivienda y microcrédito. En cuanto a los niveles de tasas de interés, el análisis presentado en este Informe muestra que la reducción de estas se ha consolidado en todas las modalidades en línea con las reducciones de la tasa de interés de política monetaria. En cuanto al riesgo de crédito, los indicadores de calidad por riesgo (ICR) y por mora (ICM) siguen ubicándose en niveles altos y presentan una relativa estabilidad entre marzo y junio de 2024. Lo anterior se debe a una caída de los ICM de la cartera de consumo y microcrédito, a la vez que se ha dado una recomposición del riesgo hacia las carteras comercial y de vivienda, tal como se señaló en la Actualización trimestral del Reporte de Estabilidad Financiera. En general se observa que los EC cuentan con niveles adecuados de cubrimiento de provisiones sobre la cartera vencida. Asimismo, los EC cuentan con niveles suficientes de capital para afrontar escenarios extremos y poco probables de materialización de riesgo de crédito, tal como se señaló en el Reporte de Estabilidad Financiera del primer semestre de 2024. No obstante, consistente con la fase del ciclo de crédito y la desacumulación de las provisiones contracíclicas por parte de algunos EC, los indicadores de cubrimiento continuaron reduciéndose. En el actual contexto de ajuste económico resulta necesario continuar con el monitoreo de las dinámicas de otorgamiento y materialización de riesgo de crédito en el futuro cercano.